Naučte se – maximální délka: 45 minut

Dnešní diskuse:

4 Spořte a investujte do budoucnosti

Přečtěte si:V předchozí kapitole jsme se naučili, že investovat znamená vkládat do něčeho čas, úsilí nebo peníze s očekáváním určité odměny nebo výnosu. Mezi důvody, proč investovat peníze, patří zaopatření se na stáří.

President Ezra Taft Benson řekl: „Tak jak se v životě blížíte důchodovému věku a desetiletím, která budou následovat, chceme vás [všechny] vyzvat k tomu, abyste šetrně plánovali s ohledem na léta, která budou následovat po období, kdy jste pracovali na plný úvazek.“ (Učení presidentů Církve: Ezra Taft Benson [2014], 204.) V důchodovém věku vám může pomoci státní podpora nebo sociální dávky, ale k penězům, jež obdržíte z těchto programů, nejspíš budete muset přidat další peníze ze svých vlastních úspor nebo investic. Pokud se na stáří nezačnete připravovat již nyní, může se stát, že se svým příjmem či úsporami nebudete v důchodovém věku soběstační.

Diskutujte:Co se stane, pokud v důchodovém věku nebudete mít dostatek peněz na zajištění pohodlného života?

1. Stanovte si cílovou částku penzijního spoření

Přečtěte si:Než si začnete spořit na penzi, je dobré odhadnout, kolik peněz budete potřebovat. Začít můžete s tímto jednoduchým vzorcem:

vzorec cílové částky penzijního spoření

Nemůžete přesně předpovědět, jak dlouho budete žít, ale můžete předvídat, kdy byste chtěli odejít do důchodu, a odhadnout, jak dlouho budete poté nejspíš ještě žít. Lidé na celém světě odcházejí do důchodu nejčastěji mezi 60 a 70 lety. Po odchodu do důchodu můžete žít dalších 20 až 30 let.

Činnost (5 minut)

Věnujte několik minut odhadu cílové částky svého penzijního spoření pomocí následujícího vzorce.

	x		=
Počet let v důchodu		Výše potřebné roční penze		Cílová částka penzijního spoření

Poznámka: Může se stát, že při odchodu do důchodu nebudete potřebovat celou tuto částku, neboť vaše investice možná budou během důchodového věku nadále průběžně růst; v tuto chvíli je však dobré z této částky vycházet.

2. Porozumějte tomu, co je to složený úrok

Přečtěte si:Složený úrok může být jedním z klíčů k dostatečnému zaopatření se na stáří. Složený úrok znamená zisk dalšího úroku z úroku a zpravidla se vyjadřuje jako procento nebo míra výnosnosti. Když obdržíte výplatu úroku, daná částka se přidá k hlavnímu zůstatku. Tento větší zůstatek se poté dále zhodnocuje.

složený úrok

Přečtěte si:Investování s dobrou mírou výnosnosti lidem často pomáhá naspořit dostatek peněz na důchod. Pro většinu lidí je snazší ukládat průběžně menší částky – například určitou částku každý měsíc nebo z každé výplaty – než vysoké pravidelné částky. Níže uvedený příklad ukazuje celkovou částku při ukládání 100 měsíčně po dobu 30 let do spoření s různými mírami výnosnosti. Takovýto účinek dokáže mít složený úrok.

graf složeného úroku

Diskutujte:Jak mohou čas a míra výnosnosti ovlivnit celkovou výslednou částku investice?

3. Porozumějte vztahu mezi rizikem a výnosem

Přečtěte si:Jak je vidět, míra výnosnosti může být velmi mocným nástrojem. Mohlo by se tedy zdát, že to jediné, co stačí udělat, je investovat peníze do něčeho, co nabízí nejvyšší míru výnosnosti. Tak jednoduché to ale není. Jak je patrné z následujícího grafu, všechny investice v sobě zahrnují vztah mezi rizikem a výnosem. Čím je míra výnosnosti nižší, tím je zpravidla nižší i riziko, že o své investované peníze přijdete. A naopak, čím je možný výnos vyšší, tím je vyšší také možné riziko, že o peníze přijdete.

riziko versus výnos

Činnost (3 minuty)

Sedněte si se svým manželským partnerem nebo s partnerem pro úkoly a diskutujte o tom, jaké investiční riziko je pro vás osobně přijatelné.

4. Zvažte možné investice

Přečtěte si:Při zvažování možných investic je dobré znát určité základní zásady. Téměř všechny investice lze rozdělit do dvou skupin: investice s pevnou (fixní) mírou výnosnosti a investice s pohyblivou mírou výnosnosti.

Pevná (fixní) míra znamená, že výnosnost vaší investice se nebude měnit, ale zůstane stálá neboli pevná. Mezi příklady spoření nebo investic s pevnou mírou patří spořicí účty, vkladní listy (depozitní certifikáty) či dluhopisy. Výnosy z investic s pevnou mírou výnosnosti bývají většinou nižší, ale tyto investice lze považovat za méně riskantní než investice s pohyblivou mírou výnosnosti.

Pohyblivá míra znamená, že výnosnost investice se může zvyšovat a snižovat, a vy tak můžete peníze nabývat nebo o ně přicházet. Mezi příklady investic s pohyblivou mírou výnosnosti patří akciové a různé podílové fondy, podniky či nemovitosti. Investice s pohyblivou mírou výnosnosti se zpravidla považují za riskantnější než investice s pevnou (fixní) mírou výnosnosti, ale jejich výnosy mohou být vyšší.

Diverzifikace znamená rozdělení peněz do více investic. Vložením peněz do více investic nebo do různých druhů investic můžete snížit investiční riziko.

Více informací o různých druzích investic naleznete na konci této kapitoly v oddíle „Dodatečné studijní materiály“, který si můžete během týdne sami přečíst.

Diskutujte:Ve skupině si projděte následující pojmy a ujistěte se, že jim všichni porozuměli.

• Složený úrok

• Riziko versus výnos

• Pevná (fixní) míra výnosnosti

• Pohyblivá míra výnosnosti

• Diverzifikace

5. Seznamte se s různými druhy penzijního spoření

Přečtěte si:Ze svých investic budete obvykle muset odvádět určité daně. Daně mohou v konečném důsledku představovat největší výdaj, který při investování budete muset zvažovat. Vlády mnoha států naštěstí penzijní spoření daňově zvýhodňují a těmto daňovým úlevám byste měli porozumět. Do investičního spoření může přispívat zaměstnavatel nebo fyzická osoba a v rámci tohoto spoření můžete investovat do akcií, dluhopisů, podílových fondů a dalších nástrojů. Názvy spoření se liší podle místa, kde žijete, ale základní daňová zvýhodnění jsou podobná a obecně spadají do dvou kategorií: daňový odklad a osvobození od daně.

Daňový odklad: Příspěvky do spoření s daňovým odkladem lze obvykle odečíst od daně v roce jejich vložení, ovšem na výběry během pobírání penze se vztahuje daňová sazba podle výše příjmu, která platí v dané době. Pokud nepředpokládáte, že vaše investice významně porostou – ať již kvůli nižší míře výnosnosti, nebo kvůli nedostatku času na zhodnocení – můžete na daních ušetřit více, když úhradu daně z příjmu odložíte do doby pobírání penze, kdy se na dané peníze může vztahovat nižší daňová sazba.

Osvobození od daně: Na příspěvky do spoření osvobozeného od daně se nevztahují žádná počáteční daňová zvýhodnění. Peníze, jež vložíte do těchto spoření, jsou zdaněny v roce, kdy jste je vydělali. Všechny následující výdělky a výběry jsou však od daní zcela osvobozeny. Pokud předpokládáte, že vaše investice významně porostou – ať již kvůli vyšší míře výnosnosti, nebo kvůli delšímu času na zhodnocení – zaplatíte na daních pravděpodobně méně, pokud použijete spoření osvobozené od daně.

Jak vidíte, v závislosti na zvoleném druhu spoření zaplatíte daň buď předem, nebo při výběru. To, který druh pro vás bude výhodnější, bude záviset na vaší konkrétní situaci.

Činnost (5 minut)

Podívejte se na následující tři příklady. Tyto příklady popisují situace, v nichž někdo investoval 100 měsíčně do spoření s výnosem 8 % po dobu 10, 20 a 30 let. Do spoření s daňovým odkladem a do spoření osvobozeného od daně byla investována stejná částka, která se zhodnocovala stejným výnosem. Podívejte se však na rozdíly ve výši odvedených daní.

1. krok: Rozdělte se do skupinek po dvou až čtyřech lidech. Se svým partnerem pro úkoly zůstaňte ve stejné skupince.

2. krok: V každém příkladu zakroužkujte nižší částku, která byla zaplacena na daních, a podívejte se, ve kterém druhu spoření se na daních zaplatí celkově méně.

3. krok: Diskutujte o následujících otázkách:

• Jaké jsou rozdíly mezi spořeními s daňovým odkladem a spořeními osvobozenými od daně?

• V jakém případě by bylo pravděpodobně nejlepší volbou spoření s daňovým odkladem?

• V jakém případě by bylo pravděpodobně nejlepší volbou spoření osvobozené od daně?

schéma investice, 10 let

schéma investice, 20 let

schéma investice, 30 let

6. Co možná nejdříve si začněte spořit na penzi

Přečtěte si:Jakmile si vytvoříte fond pro nouzové situace a splatíte své spotřebitelské dluhy, měli byste si co nejdříve začít spořit na penzi. Čím dříve si na penzi začnete spořit, tím déle se vaše investice budou zhodnocovat a tím více peněz budete mít v důchodu k dispozici.

Jedním z dobrých způsobů, jak si začít spořit na penzi, je penzijní spoření, do něhož přispívá zaměstnavatel. Pokud váš zaměstnavatel nabízí nějaké penzijní spoření, do něhož přispívá určitým procentem vašich příspěvků, neváhejte jej využít! Zaměstnavatelův příspěvek můžete chápat jako prémii či navýšení mzdy, jež se přidává k vašim úsporám.

Během následující činnosti zjistíte, jaký přínos má pravidelné dlouhodobější investování.

Činnost (10 minut)

1. krok: Rozdělte se do skupinek po dvou až čtyřech lidech. Se svým partnerem pro úkoly zůstaňte ve stejné skupince.

2. krok: Diskutujte o níže uvedených investičních strategiích tří osob. Kdo investuje nejvíce? Kdo investuje nejméně? Pokud všichni dosáhnou zhodnocení svých investic složeným úrokem 8 %, kdo si podle vás vydělá nejvíce? Kdo si podle vás vydělá nejméně?

• Julie

  • Od svých 25 let investuje 300 měsíčně.

  • Celkem investuje 147 600.

• Andrea

  • Od svých 35 let investuje 600 měsíčně.

  • Celkem investuje 223 200.

• Barbora

  • Od svých 45 let investuje 1 200 měsíčně.

  • Celkem investuje 302 400.

3. krok: Nyní se v následujícím grafu podívejte, jak jejich investice v průběhu času porostou. Kdo si vydělal nejvíce? Kdo si vydělal nejméně? Jaký vliv má na investice čas?

graf růstu investic

Poznámka: Předpokládá se složená úroková sazba 8 %.

Diskutujte na své rodinné radě o přípravě na penzi

Přečtěte si:Tento týden na rodinné radě diskutujte o svých plánech na penzi. Odhadněte, kolik budete potřebovat, kdy byste chtěli odejít do důchodu a jaká nejspíš bude v té době vaše finanční situace. Poznamenejte si částku, kterou byste si přáli našetřit, a stanovte si částku, kterou si na penzi můžete dovolit ukládat každý měsíc. Pamatujte na to, že ačkoli je důležité, abyste si na penzi začali spořit co možná nejdříve, vyšší prioritu má vytvoření fondu pro nouzové situace a splacení spotřebitelských dluhů. Během diskuse byste mohli využít níže uvedenou osnovu „Vzor diskuse na rodinné radě“.

Vzor diskuse na rodinné radě

Nezapomeňte začít a skončit modlitbou, abyste přizvali Ducha.

1. část: Posouzení

• Jak se vám daří plnit závazky související s tím, co je v současné době vaší finanční prioritou?

• Jak se v současnosti připravujete na penzi?

2. část: Plán

• Kdy byste chtěli odejít do důchodu?

• Kolik peněz budete ročně potřebovat pro naplnění svých potřeb?

• Kolik peněz si musíte ukládat?

• Jaká bude nejspíše vaše finanční situace, až odejdete do důchodu? Budete vlastnit dům či byt? Budete stále splácet hypotéku? Budete se připravovat na to, abyste sloužili jako starší misionářský pár? Budete muset finančně podporovat některé členy rodiny? Budou vaše výdaje na živobytí ve srovnání se současností spíše vyšší, nebo nižší?

Investování

Tou nejdůležitější věcí, kterou jsme kdy učinili, bylo prostě začít. Dávno předtím, než jsme dosahovali jakýchkoli „dodatečných“ výdělků, jsem si vybral konzervativní podílový fond a nastavil automatické vkládání 1 % našich výplat. Pak jsem na něj téměř zapomněl. Když jsem o osm let později měnil zaměstnání a sjednával si nové penzijní spoření, zjistil jsem, že na tomto starém spoření se nachází … bezmála 75 000.